Passiv inntekt er inntekt som kommer inn på kontoen din, uten at du trenger å jobbe for pengene. Ofte kommer passiv inntekt fra penger du har investert i noe. Denne guiden viser deg 15 forskjellige investeringer du kan benytte for å skape passiv inntekt med pengene dine. 

Hvorfor trenger du passiv inntekt?

Uansett hvor mye du tjener fra arbeidet ditt, enten det er en jobb eller et firma du driver, så vil det komme en dag hvor du ikke orker mer, vil mer eller kan jobbe mer. Når den dagen kommer så trenger du passiv inntekt å falle tilbake på. Det hjelper lite å kun ha penger i banken når muligheten for å tjene aktiv inntekt blir borte. 

Forskjellen på passiv og aktiv inntekt

Passiv inntekt definerer vi som “penger som genereres fra investeringer du ikke trenger å involvere deg i”. Aktiv inntekt er det motsatte, det er penger du må jobbe for å tjene, du bytter tid, kunnskap og erfaring for penger i form av lønn og honorarer dersom du tar oppdrag. Når du har bygget opp din aktive inntekt til et akseptabelt nivå, så bør du begynne å se etter muligheter for passiv inntekt. Under får du sett de 15 beste investeringene for å generere passiv inntekt fra porteføljen din.

16 forskjellige investeringer for passiv inntekt

Renter fra banken

Å sette penger i banken er en form for investering. Du lar banken “oppbevare” pengene dine, de skal passe på dem og holde dem tilgjengelig for deg til enhver tid. Når de har pengene dine så bruker de disse pengene til å låne ut til andre kunder som trenger boliglån og bedriftslån. Som en kompensasjon for plasseringen i banken så får du renter hvert år. Noen banker har høyere renter enn andre og noen banker har høyere risiko på innskudd. Dersom en bank du har penger i skulle gå konkurs, vil du kunne få ut pengene dine gjennom statens sikringsfond, men ikke mer enn 2 millioner kroner. 

I 2021 så kunne du typisk forvente en rente på sparepengene dine rundt 1% dersom du har riktig bank. Hvis du er under 30 år kan du opprette en BSU (Boligspar for unge) og få rundt 2%. Det betydde at hvis du skulle skape en passiv inntekt fra renter i banken som kunne erstatte en gjennomsnittlig norsk lønn, så måtte du ha hatt 58.000.000 (58 millioner) kroner på en konto. Det er de færreste som har så mange penger og hvis de har det så ligger pengene i andre investeringer som gir høyere avkastning.

I 2023 er saken litt annerledes, men tallene er fortsatt svimlende høye. Du kan nå få et sted mellom 2.5-4.0% avhengig av hvor mye penger du setter inn og over hvor lang tid. For å erstatte en lønning må du da ha 25 millioner i banken.

Det bringer oss videre til neste type investering du kan gjøre for passiv inntekt, nemlig aksjer. 

Passiv inntekt fra aksjer

Det finnes hovedsakelig fire måter å skape passiv inntekt direkte fra å investere i aksjer. Disse fire metodene er en blanding av enkeltaksjer, fond, trusts og obligasjonsfond. 

Utbytte fra aksjer

Dette er den raskeste måten å bygge opp en passiv inntekt på. Du kan forvente deg å finne aksjer i dag som gir en direktavkastning på mellom 3% og 5% for et sunt selskap. Dersom du finner aksjer med en direkteavkastning gjennom utbytte på over 10% så er sannsynligheten for konkurs i selskapet veldig høy, selv om utbytte er høyt. Det som har skjedd er at investorene har gitt opp selskapet, selv om kanskje kontantstrømmen er god. Hvis du vil skape passiv inntekt fra å investere i utbytteaksjer så burde du holde deg til store solide selskaper i Norge og utlandet som historisk har betalt utbytte og vil fortsette å betale utbytte i fremtiden. 

Les også: Direkteavkastning forklart: Din guide til å vurdere aksjer basert på utbytte-yield

Utbytte fra REITs

Et REIT er et eiendomsinvesteringsselskap som er notert på børsen. REIT står for Real Estate Investment Trust og reglene for denne type selskaper i USA sier at de MÅ betale ut en fast prosent av inntjeningen som utbytte. Det betyr at risikoen for kutt i utbytte er lav, spesielt i forhold til vanlige utbytteaksjer. Gjennomsnittlig avkastning for et REIT ligger på rundt 4.3% i det amerikanske markedet, men her som andre steder finner du høyere og lavere utbytteavkastning. 

Avkastningen i et REIT er basert på den prisen du betaler i dag, dersom prisen per aksje eller andel går opp, vil avkastningen synke i forhold til den nye prisen. Dersom prisen går ned vil avkastningen gå opp. Dersom inntektene øker vil ditt utbytte bli høyere, men kostprisen din vil være kostant. Det betyr at hvis du investerer i et REIT for passiv inntekt i dag og får 4.3%, men utbyttene øker det neste året på grunn av oppgang i leieinntektene, så vil du kanskje ha 5%  neste år og etter en tiårsperiode kan det hende avkastningen er oppe i 10%. 

Dette gjelder ikke bare REITs, men også for utbytteaksjer og utbyttefond. Kommer du deg inn tidlig så vil direktavkastningen øke over tid. Derfor er det mange som investerer i REITs og utbytteaksjer over 10-15 år og vil til slutt kanskje sitte med 3-5 millioner som gir rundtt 10% i året. Dette er ikke usannsynlig, selv for deg med vanlig lønn. Det betyr en passiv inntekt hvert år på mellom 300.000 og 500.000kr. Et godt tilskudd ved siden av pensjonsutbetalingene.

Utbytte fra utbyttefond

Utbyttefond kommer i to forskjellige varianter. Det fondet som reinvesterer utbyttene inn i fondet igjen og det fondet som betaler utbytte til investorene hver måned, kvartal, halvårlig eller årlig. Samme prinsippet som med et REIT og utbytteaksjer, dersom du kommer inn tidlig så vil du få høyere avkastning over tid. I dag kan du forvente et sted mellom 4% og 8% direkteavkastning fra internasjonale utbyttefond. 

Den store fordelen med utbyttefond over REITs og enkeltaksjer med utbytte er at du får høy grad av diversifisering. Et REIT er eksponert mot eiendomsmarkedet, dersom det er et fall i det generelle prisnivået på eiendom, så vil det ramme alle REIT. Dersom du har utbyttefond for passiv inntekt så vil du kunne velge flere sektorer og øke diversifiseringen din enda mer. Det betyr at risikoen på de investerte sparepengene er lavere, samtidig som du får generert passiv inntekt.

Utbytte fra obligasjonsfond

Obligasjonsfond er fond som kjøper obligasjoner på vegne av investorene i fondet. En obligasjon er et lån som en bedrift, en kommune eller en stat tar opp og betaler tilbake med renter over tid. Verdien av en obligasjon bestemmes av kontantstrømmen obligasjonen vil gi til investoren over tid. Obligasjoner har blitt sett på som det tryggeste du kan investere i fordi du som investor har førsteprioritet på verdiene til selskapet dersom det går konkurs og ikke kan gjøre opp for seg. På det laveste kan du forvente deg litt over 1.5% årlig direkteavkastning og på det høyeste rundt 5% årlig direktavkastning. Hvis du får rundt 5% avkastning fra obligasjonsfond så tar du veldig høy risiko i dagens lavrentemarked. 

Som du ser så kan utbytteaksjer, utbyttefond, REITs og obligasjonsfond gi deg en sunn passiv inntekt over tid. Denne inntekten vil kunne erstatte hele eller deler av lønnen din hvis du begynner investeringen tidlig og får bygget deg opp en solid finansiell grunnmur. Alt i alt kan du forvente å måtte investere til sammen mellom 3 millioner og 5 millioner for å erstatte den inntekten du mister når du pensjonerer deg. Men vi har flere typer investeringer å gå gjennom før du bestemmer deg for hvilken du vil bruke for din passive inntekt. 

Passiv inntekt fra opsjoner

Aksjer og fond er en ting og kan være bra for de som nøyer seg med de enkleste metodene. Merk at jeg ikke skrev “metodene med minst risiko”, når vi nå skal snakke om opsjoner så mener vi ikke å kjøpe opsjoner, men å selge opsjoner. 

Opsjoner er kontrakter for kjøp og salg av “noe”, dette “noe” kalles for “underliggende aktiva”. Det kan være opsjoner på aksjer, eiendommer, bedrifter, tomter, biler og mye mer. Det mest vanlige er opsjoner på aksjer, hvor du inngår en avtale om å kjøpe eller selge X antall opsjonskontrakter. 

Hver kontrakt inneholder 100 aksjer. Det betyr at hvis du kjøper 1 opsjon, så kjøper du retten til å kjøpe de 100 aksjene for en bestemt pris i fremtiden. Dersom prisen er lavere enn den bestemte prisen, så taper du, dersom prisen i fremtiden er høyere, så vinner du. 90% av alle opsjoner utløper verdiløse. Men her kommer den saftige biten: Du kan SELGE opsjoner på aksjer du eier eller ønsker å eie, da får du noe som heter “premium”. Dersom opsjonen du selger ikke blir brukt, så kan du beholde pengene selv. På denne måten kan du tjene penger på aksjer du eier, men som betaler utbytte, eller aksjer du ikke eier, men som du ønsker å eie dersom prisen er riktig. 

Opsjoner kommer i to varianter, “put” og “call”. Hvis du kjøper en “put” så regner du med at prisen vil gå ned, kjøper du en “call” så regner du med at prisen går opp. 

Selg put opsjoner for passiv inntekt

Når du selger en “put” kontrakt så sier du at du vil kjøpe aksjen for en lavere pris enn prisen er i dag, i fremtiden. Dersom prisen synker så får du aksjen du ønsker deg til den prisen du vil ha og du har fått cash. Hvis du ikke får aksjene, så har du fått cash. På denne måten kan du tjene passiv inntekt fra aksjer du ikke eier, men har lyst til å eie. Du må bare huske på å ha nok penger i trading kontoen din til å dekke inn det potensielle kjøpet. Dersom du selger 1 put kontrakt på en aksje som koster 200kr per aksje, så må du ha 100x200kr = 20.000kr i kontanter. Dette kalles for en “cash covered put”. 

Selg call opsjoner for passiv inntekt 

Hvis du eier en aksje, for eksempel Apple, så kan du selge “covered calls” og få inn premium på kontoen din. Det er samme prinsipp som ovenfor, du trenger 100 aksjer for å utføre strategien med 1 opsjon. Du selger da en kontrakt (opsjon) som sier at motparten kan kjøpe aksjene dine for en høyere pris i fremtiden. Dersom Apple aksjene går over “strike” prisen, den prisen dere har blitt enige om, så vil motparten kjøpe de 100 aksjene dine. Du kan da gå ut å kjøpe aksjene på nytt og gjøre det samme igjen. Uansett hva som skjer så beholder du “premium” betalingen du fikk for å selge opsjonskontrakten. 

Potensialet for passiv inntekt med opsjoner

Dersom du går all inn på opsjoner så kan du forvente å generere en inntekt på rundt 20% i året på den kapitalen du setter av til å selge opsjonskontrakter. Det betyr at du kan tjene 500.000kr i året bare med 2.500.000 kroner spart opp. Opsjoner er et relativt komplisert tema og det er å anbefale å sette seg nøye inn i hvordan disse produktene fungerer før man setter i gang. Den beste måten å komme i gang med opsjoner er å bruke Saxo Bank i Danmark. Dette fordi du får tilgang til internasjonale opsjoner, da markedet i Norge er lite utviklet.

Passiv Inntekt fra utlån av aksjer til shortere

Dersom du har en portefølje med aksjer kan du ofte skru på utlån av aksjer for å skape passiv inntekt fra porteføljen din. I bunn og grunn betyr det at de som vedder mot din posisjon betaler deg for å låne aksjene dine og selge dem i markedet. Det betyr ikke at du kommer til å miste aksjene du eier, men at du vil få en betaling for utlånet. Dette er et noe avansert tema og jeg anbefaler at du leser denne artikkelen for en grundig innføring: Tjene Penger på å Låne ut Aksjer til Short-selgere: En Omfattende Guide

Passiv inntekt fra eiendom

Alle vet at å investere i eiendom kan være lønnsomt. De fleste tenker at eiendom er passiv inntekt og det vil jeg si er sant mesteparten av tiden. Det er litt mer styr enn med for eksempel aksjer og fond. Problemet de fleste nordmenn har er at de ser kun på boligmarkedet for å investere i eiendom, det betyr at du kommer til å konkurrere med alle andre i hele landet som vil ha et sted å bo. 

Invester i leilighet eller bolig

Som sagt ovenfor er det stor konkurranse på boligmarkedet, men den beste måten å skaffe passiv inntekt fra eiendom er å kjøpe en bolig med en utleiedel. Da betaler noen andre for lånet ditt hver måned og du “bor gratis” så og si. Dersom det ikke er mulig så kan du leie ut en del av bolig din, for eksempel et ekstra soverom for noen tusenlapper i måneden. 

Det store problemet med eiendom er at du trenger høy inntekt for å få lån og du kan ikke bruke eiendommens inntekt like godt dersom du gjør det privat. Hvis du ønsker å bygge en heftig passiv inntekt fra eiendom så burde du kanskje vurdere å starte et aksjeselskap. Du kan fortsatt låne penger, men egenkapitalen må være rundt 40-50%. Fordi alle kjenner til markedet så ligger direkteavkastningen på leiligheter bare rundt 2-5% avhengig av hvor i landet du kjøper. 

Invester i kontor

Du har helt sikkert snakket med venner og familie om å kjøpe utleieleilighet, men da må du ofte ut med 3+ millioner for å finne noe som er godt nok. De aller fleste har ikke vurdert næringseiendom som en investering for passiv inntekt. Hvis du hopper over til finn.no nå og sjekker seksjonen for næringseiendom og kontorer til salgs i og rundt din nærmeste by, så kan jeg nesten garantere at du finner noe til under 3 millioner. Med de trendene vi ser for hjemmekontor, så vokser også behovet for små-kontorer. Her kan du kjøpe deler av et næringsbygg og leie ut til små bedrifter og enkeltpersonforetak. Direkteavkastningen vil også være høyere enn i boligmarkedet, men du må ha noe høyere egenkapital. 

Invester i butikklokale

Butikklokaler i små byer kan kjøpes relativt rimelig i forhold til boliger. Her kan du ofte få kjøpt noe til 2 millioner som kan leies ut for over 12.000kr per måned, med andre ord mye mer enn du ville fått for en bitte liten leilighet i en liten bygd på landet til samme pris. 

Invester i behandlingsrom

En veldig oversett investeringsmulighet for passiv inntekt gjennom eiendom er å kjøpe små næringsseksjoner og leie ut som behandlingsrom for fysioterapeuter og andre behandlere. Prinsippet er det samme, men prisen vil kunne være lavere. 

Invester i parkeringsplasser

Alle vet at parkeringsplasser forsvinner. Dette skjer over hele landet og i alle byer. Der vi kunne parkere gratis på kommunens grunn tidligere har det blitt forbudt å stå eller veldig dyrt. Mange steder kan du kjøpe parkeringsplasser for 150.000kr i små byer og kan leie de ut for 500-1.500 kroner per måned. Det beste med parkeringsplasser er at det er veldig “hands off”, du trenger ikke vaske dem eller rydde dem etter at du bytter leietaker. 

Invester i crowdfunding plattformer for eiendom

Dersom direkte investering i eiendom ikke er for deg og du ønsker å eksponere deg for eiendomsmarkedet kan du vurdere en form for crowdfunding plattform for eiendom. 

Lån og finansiering for passiv inntekt

Små bedrifter, store bedrifter, investorer og private trenger penger. Det finnes nå flere organiserte metoder for å tjene passiv inntekt fra å låne ut pengene dine. Ofte kan du få mellom 7% og 12% på disse lånene hvert år. Det betyr at med 2 millioner investert kan du få ut 200.000kr hver år. 

Lån ut penger gjennom plattformer som Kameo

En av de mest kjente plattformene i Norge er Kameo, her kan du låne ut penger til eiendomsselskaper og utbyggere, men også noen små bedrifter som søker midler. Disse lånene har relativt god sikkerhet. 

Lån ut penger til andre eiendomsinvestorer 

Dersom du er mer risikovillig kan du låne ut penger direkte til eiendomsinvestorer du er kjent med. Kanskje de trenger 500.000 kroner i 8 måneder for å gjennomføre en transaksjon og du kan låne pengene til dem. Dette ville jeg gjort gjennom et aksjeselskap, da det er lettere lovmessig og gir deg mer sikkerhet. 

Lån ut penger til små bedrifter

Her finnes det også organiserte plattformer hvor du kan låne til og investere i oppstartsselskaper. Den direkte avkastningen er omtrent som de andre plattformene. Pass på at du investerer i lån og ikke egenkapital. 

Dette var den ultimate guiden til de mest vanlige passive inntektskildene du kan skape for deg selv gjennom investeringer. Passiv inntekt er noe alle burde prøve å skape for seg selv, spesielt i de usikre tidene vi lever i dag. Jeg anbefaler at du ser gjennom listen, vurderer hvilken metode som du har mest interesse for og undersøker alt du kan om den metoden. 

Det viktigste er at du finner en type passiv inntekt som passer deg og din situasjon best. Noen ønsker en mer "aktiv rolle" i sine passive investeringer, mens andre vil være helt hands off. Med "aktiv rolle" mener jeg å sitte i førersete på for eksempel et eiendomsprosjekt som vil gi passiv inntekt, ikke at du skal jobbe på eiendommen. Med "hands off" passiv inntekt mener jeg at du retter deg mot finansielle produkter for passiv inntekt.